三边坡，一处鱼龙混杂的热带异域，一个繁茂与衰败并生的斑驳之地。意外流落三边坡的打工小白沈星（郭麒麟饰）遇到在多方势力间游走的三边坡和事佬猜叔（吴镇宇饰），一场冒险，一段善良微光指引下的回归，在留与逃的挣扎中将如何上演。

1948年7月，国统区粮价已飙升至36万法币一斤，北平参议会决议强令取消一万五千名东北流亡学生配给粮，引发了学生抗议，爆出了国民党空军勾结北平民食调配委员会走私弊案。美国照会将停止对国民政府的援助，中央银行急电北平分行经理方步亭调查走私账目。方步亭和襄理谢培东怀疑是北平分行内部有潜伏的共产党，泄露了账目。与此同时，方步亭的长子，空军上校方孟敖，正在南京接受审判，罪名是违抗军令拒绝轰炸开封，有通共嫌疑。并案受审的还有前国民党空军作战部中将副部长侯俊堂和中共地下党员林大潍。就在国防部预备干部局少将督查曾可达赶来调查之时，重大涉案人物飞行员“老鹰”试图驾机逃离，然飞机遭遇雷击，极有可能掉在南京市区酿成伤亡。关键时刻，曾可达暂时解除方孟敖的羁押，“老鹰”在方孟敖的劝说与指挥下得以成功返航。让人始料不及的是，“老鹰”在落地后即遭到暗杀。

北平银行金库主任崔中石以侯俊堂受贿的百分之二十股份为诱饵，说服了党通局全国联络处主任徐铁英为方孟敖辩护。崔中石在南京的活动，表面上是以北平分行金库副主任的身份，代表方步亭行长前来救子，实际上是作为中共地下党党员，营救中共特别党员方孟敖。法庭上，方孟敖在庭上见到了受审的林大潍，一个真正的共产党员，一番慷慨的陈词，让他深受触动。在说到方孟敖的违抗军令案时，预备干部局少将督察曾可达作为公诉人，与辩护人徐铁英唇枪舌剑。法官审问方孟敖，要求方孟敖作最后陈述，方孟敖的回答让众人瞠目结舌。